Вопросы валютного регулирования
Добрый день. При росте курса доллара и евро произойдет обрушение банковской системы России, к примеру, по кредитам выданным Банком "М..." в йенах и франках по сути необходимо создавать 50% резервы от всего портфеля. Т.к. сумма долга по кредитам уже почти в 1,7-2 раза превышает рыночную стоимость жилья, заложенного под данные кредиты. Кредиты на 50-70 % требуют списания. Аналогичная ситуация с валютными кредитами в долларах и евро во всех банках.При росте курса доллара до 40,8 руб./доллар произойдет обрушение банковской системы России по всему валютному кредитному портфелю физлицам. Чтобы понять масштаб бедствия, делаем расчет такого рода: Возьмем 2008 год. Доллар в марте 24 руб./доллар. Т.к. ипотека обычно дается с платежом максимум = 50 % от ЗП, то повышение доллара до 48 руб./$ будет съедать у горе ипотечника весь доход. Сейчас доллар 33. Т.е. платеж съедает уже 68,75% дохода = 33/48*100%. Если ипотечный кредит выдавался при первоначальном взносе в 15%, то при росте курса доллара в 48 руб./$, ипотечник его ну никак оплачивать не сможет. Значит кредит в дефолте, квартира на продажу. Т.к. при выдаче кредита по 24 руб./$, сумма кредита была 85% от оценки квартиры, то после роста курса до 48 руб./$, остаток долга по кредиту станет равным 170% от оценки цены квартиры, = 2*85%.Предположим, что квартира принудительно продается с торгов, и на неё дважды нет покупателя, т.к. дисконт в продаже 25%. Итого, долг по кредиту 170% от оценки квартиры в 2008 году, а продажа квартиры покрывает только 75% от оценки квартиры в 2008 году, получаем что долг больше чем цена продажи в 2,27 раза. И от продажи квартиры у банка будет только 44% от суммы задолженности по кредиту. И после продажи квартиры баланс у банка будет дырка в 66 % от остатка долга по кредиту. Что-то мне кажется, что ипотечные банки с большим кол-вом валютных кредитов посыпятся как карточные домики при дальнейшем росте курса. Варианты роста стоимости квартиры в валюте и изменения дохода ипотечника не рассматривал, т.к. за 2008-2011 годы доходы в валюте у людей не росли, цены на жилье в валюте же падали.Проверил расчет другим способом. Если доллар вырастет с 24 до 48, то цена квартиры в валюте падает в 2 раза, от неё продажный дисконт от приставов еще 25%, т.к. продажная цена квартиры в валюте равна 0,5*0,75 от первоначальной цены в валюте. А долг по кредиту как был равен в 0,85% от стоимости квартиры при курсе 24, так и остался. Значит долг по кредиту в 2,27 раза больше чем цена квартиры, т.е. равен 0,85/(0,5*0,75), от продажи квартиры банк получит 44% от кредита, дырка в балансе опять 66%. Рост курса в 2 раза выбран потому, что при таком курсе теоретически ипотечник весь доход направляет на ипотеку. Реально, конечно же, достаточно курсу вырасти меньше, т.к. есть расходы ЖКХ, еда, одежда, дети/жена/супруг, собака/кошка/попугай, которых тоже кормить надо, что уменьшает, я думаю коэффициент полного ахтунга с 2 до наверно 1,7. Необходимо обязать банки валютные ипотечные кредиты резервировать под 100% от остатка долга по кредиту. Или, к примеру, для кредита в 100000 долларов, выданного в 2008 году при курсе в 24 руб./$, независимо от качества кредита и истории его погашения, в 2011 году при курсе в 33 руб./$ резерв на возможные потери по ссудам должен составлять в рублях (33-24)*100000=900000 рублей. При росте курса до 24*1,7=40,8 рублей за доллар США, кредит перестанет обслуживаться вообще, т.к. резерв на возможные потери нужно создавать в размере 100000*40,8= 4 080 000 рублей. Напоминаю, что сумма залога как была, так и осталась 2,4 млн рублей. При судебной продаже залог будет продан за 2 млн рублей = 2,4*0,75. В итоге, прямые убытки = 4,08-2 = 2,08 млн или 50% от остатка долга по кредиту в валюте. Более подробно наhttp://www.banki.ru/forum/index.php?PAGE_NAME=message&FID=32&TID=106759